El Santander deja de ser el principal accionista de Abengoa

El Banco Santander ha rebajado del 9,63% al 2,41% su participación en Abengoa, lo que implica la venta de un 7,2% del capital. Tras esta desinversión, el banco presidido por Ana Botín deja de ser el primer accionista de la empresa tras la reciente reestructuración, posición que ocupa ahora Crédit Agricole, con un 8,77% del capital. Del 2,41% al que ha quedado reducida la participación del Santander, el 2% lo controla de forma directa, y el banco cántabro sigue siendo el principal acreedor de Abengoa.

Otra de las entidades acreedoras que entraron en el capital, el Banco Sabadell, también ha aprovechado para deshacer posiciones en la empresa, al vender todos sus títulos, equivalentes al 3,17% del capital y dejar de tener presencia en la compañía. La entrada de los bancos en el capital se concretó hace menos de dos semanas, una vez culminado el proceso de reestructuración con el que la empresa evita el mayor concurso de acreedores de la historia de España e inicia una nueva andadura con Gonzalo Urquijo al frente. El comité de bancos que participaron en las negociaciones para la reestructuración estuvo compuesto por Bankia, Banco Popular, Banco Santander, Caixabank y Credit Agricole.

En el momento de la entrada de las entidades los grandes bancos españoles sumaron una participación total del 26,9% en la empresa. Ahora, Caixabank tiene un 4,95%, frente al 4,64% de Bankia y el 4,58% del Banco Popular. En total, la banca acreedora se hizo con un 43,24% del capital de Abengoa, un porcentaje cercano al 45% tomado como referencia en el plan de reestructuración.

Otros accionistas dentro de este perfil de antiguos acreedores bancarios son D.E. Shaw, con un 3,62%, y Arvo Investment Holding, con un 3,53%, mientras que Abengoa dispone de acciones propias por otro 0,34%. La reestructuración financiera culminó con el inicio de la cotización de los títulos de la ampliación de capital y los nuevos ‘warrants’ con los que se ejecuta la dilución accionarial y la entrada de los acreedores prevista en el plan de reestructuración.

El acuerdo de reestructuración contempla que los actuales accionistas de la empresa pasen de controlar el 100% al 5%, mientras que los bonistas y ‘hedge funds’ tomen el 50% de la empresa, frente al 40% para la banca acreedora. El 5% restante queda en manos de avalistas.

Los acreedores han sufrido una quita del 97%, mientras que el 3% restante queda articulado a través de deuda con vencimiento a diez años sin devengo anual de intereses y sin posibilidad de capitalización. En paralelo, los fondos que inyecten los 1.169 millones de ‘dinero nuevo’ sumarán el 55% del capital.

Según el acuerdo de rescate con los bancos acreedores y los fondos para la reestructuración de su deuda financiera y su recapitalización, el grupo recibe una inyección de casi 655 millones de euros.